推進監管轉型是證監會貫徹落實黨中央、國務院部署必須要完成的任務，是資本市場改革創新的內在要求，是順應時代發展潮流的必由之路。

——證監會主席、黨委書記肖鋼在2014年1月21日召開的全國證券期貨監管工作會議上表示

埒核心關注埒

2014年證監會繼續大力推進監管轉型，監管取向從注重融資，向注重投融資和風險管理功能均衡、更好保護中小投資者轉變。監管重心從偏重市場規模發展，向強化監管執法，規模、結構和質量并重轉變。監管方法從過多的事前審批，向加強事中事后、實施全程監管轉變。監管模式從碎片化、分割式監管，向共享式、功能型監管轉變。監管手段從單一性、強制性、封閉性，向多樣性、協商性、開放性轉變。監管運行從透明度不夠、穩定性不強，向公正、透明、嚴謹、高效轉變。

埒2014年政策掃描埒

■精簡行政審批備案登記等事項

■推進股票發行注冊制改革

■確立以信息披露為中心的監管理念

■理順監管與執法的關系

■強化派出機構職責

■促進證券期貨服務業提升競爭力

■提高稽查執法效能

■推進資本市場中央監管信息平臺建設

■建設法律實施規范體系

■優化機構設置，調整部分機關部門

埒政策點評埒

2014年，證監會提出監管轉型的六大轉變和九大任務，監管者角色的定位和職能的發揮，是證監會能夠繼續推進完成IPO注冊制改革、建設多層次資本市場、維護“三公”等根本目標的重要保證。

監管轉型的角色無疑是為了推進市場化改革的實現，市場化改革是解決我國當前資本市場問題的唯一出路。2014年，《證券法》修改將進入日程，中國股票發行的注冊制改革也將進入攻堅年，一些“久攻不破、久解不決的難題”擺在當前。

初步設想，注冊制改革總的思路是：證監會依法設定和核準股票發行及上市條件，統一注冊審核規則。發行人是信息披露第一責任人，其言行必須與信息披露的內容相一致。發行人、中介機構對信息披露的真實性、準確性、完整性、充分性和及時性承擔法律責任。投資者自行判斷發行人的盈利能力和投資價值，自擔投資風險。證券監管部門依法對發行和上市全程進行監管，嚴厲查處違法違規行為。

2014年，向注冊制過渡期將是證監會工作的重中之重，也檢驗著監管轉型的系統工程能否順利將理念照進現實。

——趙娟（本報記者）