中國家庭風險認知呈現“傳統生存型風險焦慮下降，財富風險感知明顯提升”的特征。

2025年9月19日，長城人壽發布的《保險業高質量發展背景下的中國家庭風險保障體系白皮書》（下稱《白皮書》），通過對近萬個家庭樣本的調研分析發現了這樣的現象。

這份《白皮書》由長城人壽聯合北京大學經濟學院風險管理與保險學系、益普索（中國）有限公司共同研究完成?！栋灼吠ㄟ^對宏觀經濟社會環境和民眾認知的深入剖析，精準定位現階段家庭保障需求，致力于為消費者厘清保障目標，亦為保險業轉型提供思路。

《白皮書》研究表明，中國家庭正面臨收入增長放緩、就業及債務風險增加、貨幣資產貶值、投資收益降低等多重挑戰。宏觀環境變化對家庭風險產生了六大影響：宏觀經濟結構調整加劇收入與負債風險；通貨膨脹結構調整增加購買力風險；低利率環境重塑資產配置格局；匯率波動影響消費和投資策略；人口老齡化使社保收支承壓；家庭資產配置呈現結構性轉型趨勢。

與2023年相比，今年的《白皮書》調研顯示，中國家庭對疾病、養老、意外傷殘與死亡風險的關注程度有所下降，而對財富安全及管理風險意識的關注度顯著提高。

《白皮書》調研顯示，消費者對家庭風險意識的認知取決于多重因素：宏觀層面取決于對中國經濟發展的信心；中觀層面表現為對區域及行業發展前景的擔憂；微觀方面則直接受家庭收入來源穩定性的影響。

為應對風險變化，消費者及時對家庭資產配置進行調整?！栋灼氛{研發現，銀行儲蓄仍是家庭資產的堅實底座；商業保險與銀行理財、國債形成“保障+穩健收益”的雙軌布局；股票等金融資產和投資性房產占比適中，信托與海外投資配置占比低。

在提及保險配置時，《白皮書》發現，家庭經濟情況、資產配置、家庭結構和外部環境因素對風險產生顯著影響。各收入階層的壽險配置差異不大，但健康險呈現收入遞減效應；家庭非保險金融資產的提升會使得養老險配置比例有所下降，但擠出效應有限，無法完全通過非保險金融資產代替養老險的配置。二孩家庭在子女幼年時疾病險和壽險配置明顯高于單孩家庭。

在選擇保障方案時，消費者的決策維度已超越單一產品功能，轉向“產品+服務”的全鏈條體驗?！栋灼氛{研數據顯示，現代家庭的擔憂主要集中在五個領域：醫療健康（75.8%）、養老規劃（68.2%）、子女教育（60%）、財富安全（41.1%）和財富傳承（36.6%），折射出當代家庭對確定性、安全感和可持續性的強烈訴求。

（作者 姜鑫）