五礦臨時提價 成功收購澳OZ礦業

經濟觀察網 記者 馬巾坷 6月11日，中國五礦集團公司發布消息稱，其旗下的五礦有色金屬股份有限公司收購澳大利亞OZ Minerals公司部分資產的交易取得成功，歷經4個多月的五礦-OZ交易塵埃落定，這是目前中國企業在澳礦業中最大的成功并購案。

該消息稱，今日在墨爾本舉行的OZ Minerals公司年度股東大會上，股東投票通過了OZ Minerals公司以13.86億美元對價向中國五礦出售其部分資產的意向。該收購價格是五礦在10日晚，投資銀行麥格理集團(Macquarie Group Ltd., MQG.AU)向OZ Minerals提出的14億澳元資本結構調整方案后不久調升的。由原來的12.06億美元提高至13.86億美元，同時，這一調價也反應了當前金屬及資本市場的改善。

在這4個月的交涉中，五礦除了臨時提價，還在早前修改收購方案以便獲得澳政府審批——即放棄收購OZ位于軍事禁區Prominent Hill 的礦業業務。據OZ Minerals2月27日公布的2008年度財報顯示，該公司全年稅后凈虧損達24.85億澳元(約合109.22億人民幣)；其中由于金屬價格一落千丈，公司資產減記高達23.1億澳元(約合101.53億人民幣)。而在09年，因為大宗商品價格的大漲，OZ的市場價值在半年內就上漲了約60%，為此中國五礦在股東大會前一晚調升了收購價也在情理之中。

6月10日OZ Minerals 的股價為0.89澳元，而在3月20日該股受利好消息推動大漲11%的狀況下，也僅為0.595澳元。盡管5日，中鋁證實與力拓交易失敗，將會成為最大單的中鋁-力拓并購案以失敗告終，使得多方猜疑五礦交易的不確定性。但5日以來，該股價一直飆升，曾一度越過0.9澳元。

據五礦公告的消息稱，本次向五礦出售的資產包括Sepon、Golden Grove、Century、Rosebery、Avebury、Dugald River、High Lake、Izok Lake，以及其它處于勘探和開發階段的資產。

中國五礦將在未來的一周內與OZ Minerals公司完成最終交割。屆時，一家由中國五礦全資擁有的，在澳大利亞注冊的新公司——Minerals and Mining Group Limited (“MMG”)，將負責管理這些資產。

中國五礦集團公司總裁周中樞表示，“這是一個多贏的交易。并期待MMG成為中澳經貿合作的典范”同時，他還透露期待與老撾政府密切合作，做好Sepon銅礦的后續開發工作。

作為世界500強企業，中國五礦集團公司以金屬、礦產品的開發、生產、貿易和綜合服務為主，兼營金融、房地產、物流產業。2008年，中國五礦集團公司總經營額為277億美元，利潤總額達到71億元人民幣。而澳大利亞OZ Minerals公司是世界第2大鋅公司，澳大利亞第3大礦業公司，在鋅、鉛、銅、鎳、金、銀等資源上擁有可觀儲量。目前擁有鋅儲量相當于我國07年查明儲量的18.74％；鉛儲量達我國07年已查明儲量的6.28％。

五礦與OZ交易歷程：

09年2月16日，OZ Minerals公告稱，五礦將通過旗下的五礦有色金屬股份有限公司，擬以26億澳元現金收購OZ100%的股權?？偛课挥谀珷柋镜腛Z是澳洲第三大多金屬礦業公司，擁有世界第二大露天鋅礦等多種資源。OZ礦業在2008年下半年陷入債務危機，并自2008年11月28日起停盤。由于無力償還近5.6億澳元的債務，OZ礦業宣布啟動再融資計劃尋求機會。

3月23日，Oz Minerals公告稱，該公司已收到澳大利亞外商投資評估委員會（FIRB）通知，五礦對OZ Minerals的并購交易審批期限將再延長90天。

3月27日，澳大利亞財政部長宣布，由于國防安全原因，他將否決中國五礦出資26億澳元收購澳大利亞礦業巨頭OZ Minerals公司的交易。

3月30日，中國五礦有色金屬股份有限公司發言人表示，公司仍在就收購OZ Minerals Ltd.多數資產一事與澳大利亞有關監管機構進行談判。據報道，五礦已向OZ Minerals遞交了替代性方案，將收購后者大部分資產，但不包括位于軍事禁區的Prominent Hill礦產業務。

4月1日，OZ礦業宣布，已與五礦重啟談判，將整體出售改為部分資產出售給五礦，交易金額為12.06億美元（約合17.5億澳元）。這一方案的交易金額尚不足此前方案金額的一半。

4月14日，OZ Minerals發布公告稱，已與五礦有色簽訂正式協議，出售包括Sepon、Golden Grove、Century、Rosebery、Avebury、Dugald River等多個礦區，以及其他勘探和開發資產在內的總計12.06億美元資產。OZ方面稱，該協議還需澳大利亞投資審查委員會(FIRB)以及中國政府的批準。

4月23日，澳大利亞財政部部長公開表示，批準中國五礦對oz的12.2億美元新收購協議。

5月18日，澳大利亞礦業公司OZ公告稱，中國五礦集團旗下五礦有色金屬股份有限公司收購該公司旗下部分資產的計劃已獲得中國國家發改委的批準。

6月3日，OZ Minerals公司發布公告宣布，中國五礦12.06億美元購買該公司部分資產一案已獲得所有相關政府部門的審批通過。這標志著歷時近半年的這筆交易已滿足所有先決條件，只待下周提交OZ公司股東大會進行投票表決。

6月5日，OZ Minerals正式拒絕了，由澳大利亞本土投資機構RFC公司及加拿大皇家銀行所提出的總額為12.2億美元的注資計劃，這也為該公司股東就中國五礦集團投資方案進行投票掃清了一個重要的障礙。

6月9日，OZ Minerals公告稱，已拒絕了兩項資本重組提議。

6月10日，澳大利亞當地報紙報道稱，麥格理集團可提供給OZ Minerals14億澳元（11億美元）股票配售權的建議，來阻止OZ Minerals同意以12億美元的價格出售給中國五礦集團。

6月10日晚，中國五礦有色金屬股份有限公司將其對澳大利亞采礦企業OZ Minerals Ltd資產的收購報價上調17%左右，至13.9億美元。

6月11日，中國五礦集團公司在北京宣布，其旗下的五礦有色金屬股份有限公司，13.86億美元收購澳大利亞OZ礦業公司部分資產的交易已獲OZ股東大會通過，雙方將在一周內完成最終交割。

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