經濟觀察報 記者 胡蓉萍 小額貸款公司（下稱小貸）在過去的一年資產規?？焖贁U張。據人民銀行研究生部統計，2010年1到10月，全國小貸公司利潤總額達73億元，其前100名小貸公司總資產平均增長率達29%。

然而在小貸行業高速發展的同時，也存在著非法集資、暴力催債和高利貸出現的隱憂，央行研究生部部務委員會副主席湯敏提醒全行業重視印度小額貸款危機所敲響的警鐘。

高速發展

央行研究局和國家統計局的相關調查研究表明，目前我國農村金融市場存在較強的金融抑制，農村正規金融體系還不能滿足農戶信貸需求，從而存在嚴重的“信貸配給”。農戶的資金需求巨大，但農村信用社的市場占有率很低，留下的貸款需求空間非常大。

央行研究生部黨組書記、部務委員會副主席焦瑾璞在2010中國小額信貸機構競爭力發展報告發布會上表示，到2010年10月底，全國小貸公司共2348家，從業人員24742人，實收資本1521億元，貸款總額1623億，利潤總額73億元，所有者權益達1600億元。

據了解，全國一半以上的小貸公司參加人民銀行研究生部關于小貸公司競爭力評選。央行研究生部所搜集數據顯示，只有2家公司的凈利潤為負，其余小額貸款公司均實現了經營上的自負盈虧。

按照資產收益率排名，排在第一位的是佳木斯市前進區宏源小額貸款股份有限公司，其資產收益率高達18.6%。大多數公司的資產收益率在5%-10%。

綜合競爭力較強的廣東省廣州市花都小額貸款公司，截至2010年10月末，萬穗小貸累計投放貸款8.6億元，其中涉農貸款5.4億元，占貸款余額的67%，30萬元以下無抵押微型貸款余額客戶占比達85%，資本回報率達12.1%。

與銀行業金融機構相比，小貸公司貸款利率較高，平均貸款利率在10%-20%，但資產收益率與銀行業金融機構相比則較低。

“這與對小貸公司貸款利率上限的控制和融資比例限制有關，融資比例限制了小貸公司的負債率，只能依靠自有資本發放貸款，影響了小貸公司的投資回報。”央行研究生部一位專家表示。

某創投人士對本報表示，目前一些資金對投資小貸公司和村鎮銀行比較感興趣，業內公認的可行的退出方式是組建小貸公司或者村鎮銀行控股公司再包裝上市后退出。

“但這一操作比較復雜，也具有政策的不確定性，畢竟首先還得對每一家捆綁進去的公司都控股，這個過程本身就很復雜。”上述人士表示。

行業高壓線

印度是小額貸款發展非?？斓囊粋€國家，在五年時間內它的小額貸款的規模漲了將近10倍。但今年10月份，在印度發展小額貸款最好的一個地區，突然出現了一個非常嚴重的危機，不到一個月時間里，它有一半的小額貸款的貸款者不還款。

湯敏認為印度小貸危機應該引起中國整個小貸行業的關注和思考。

他說：“欲速則不達。不要追求太快，還是穩一些。整個的金融環境，在小貸公司進入中國市場的時候，還不算太差，金融危機反而成為了一個機會，因為國家大量刺激經濟，就是說我們還沒有真正經歷過一次寒冬，而這些金融機構往往在寒冬的時候最受考驗。”

事實上在中國，很多地方金融辦高層都承認，小貸行業不同程度地存在暴力催債的情況，同時也表達了這一狀況發展下去的擔憂。

內蒙古自治區金融辦主任宋亮表示對小貸公司的監管堅持三條底線，分別為不要非法集資、不要暴力收貸、不要大額放貸。

吳曉靈認為小貸機構要深刻認識到金融業是一個社會效益較強的行業，這一行業除了考慮自身的盈利外，更要考慮對社會的影響。

“絕不應該違法違規操作，這個行業的高壓線是絕對不允許向社會公眾或變相向社會公眾募集及非法集資和變相非法集資。”她強調。

中國基金扶貧會會長、原中央農村工作領導小組辦公室主任段應碧則要求小貸公司回歸到其原本的社會效益的路途上來。他說：“必須培育和發展，不以營利為目的的公益性小額信貸組織，專門為貧困農戶提供小額信貸服務。中國現階段農村金融問題的癥結在于現代金融制度是按照城市社會和工商業設計的，與農村的實際情況、農業自身的特點和農民的現實需求有較大的差距。”